當 Solana 重回頂流，錢包市場還會出現新選手嗎？

WEEX 唯客博客， 作者：Joyce，BlockBeats    Solana 上有什麼錢包？對於大多數加密社區用戶來說，首先想起的便是 Phantom 和 Backpack 。這一輪牛市裡， Solana 上的錢包賽道繼 Phantom 之後又跑出了 Backpack 這樣的現象級產品。不過，雖然同在錢包這個的狹窄市場上， Backpack 和 Phantom 卻沒有產生「你死我活」的廝殺，都乘上了這波牛市紅利，走出了不錯的發展。 除了這兩個被熟知的錢包之外， Solana 生態錢包市場還有其他錢包仍然存活著，並有新的選手正在入場。 Backpack 的出現證明了即使在 Phantom 的光環之下，能有現象級錢包脫穎而出。不過 Backpack 的資源優勢獨一無二，在敘事疲乏的周期里， Solana 生態錢包市場為新選手還剩下了多少空間？ Solana 在這一輪的表現大放光彩，交易量激增、大量新用戶湧入有目共睹，在「新人流量轉化」這個環節，後來者該如何分一杯羹？ 回顧龍頭的成功之路 在展望未來之前，先聊聊當下兩大龍頭錢包項目的「起家之路」。 Phantom 和 Backpack 的優勢都不可複製，也已經積攢了難以挑戰的規模效應。 踩中風口，坐穩先發優勢 Phantom 推出於 2021 年，這時候 MetaMask 已經在錢包市場站穩了腳跟，但隨著牛市的到來，加密社區湧入了大量新用戶，於是許多新錢包開始出現，試圖通過打造如「新手友好」這樣的差異化體驗來挑戰 MetaMask 。 但差異化體驗只能為錢包分到一些短暫的關注度，這些錢包中活下來的很少， A16 z 創始人 Arianna Simpson 將競爭激烈的錢包市場描述為「墓地」。在這之中， Phantom 以其優雅、絲滑的用戶體驗首先獲得關注，最重要的是， Phantom 選擇了 Solana 作為首發陣地。 Variant 聯合創始人，同時也是 Phantom 投資者的 Jesse Walden 說：「可以認為， Phantom 與 Solana 的增長有很大關係。 Solana 生態體系非常容易上手。 Solana 和 Phantom 之間存在共生關係，它們相互為對方提供動力。」 有了 2021 年 Solana 的崛起， Phantom 得以快速積累規模，成為出圈的錢包項目之一。到了 2022 年， Phantom 又把握住了 NFT 熱潮，與 NFT 市場 Magic Eden 達成戰略合作， Phantom 用戶可在錢包內直接將 NFT 上架 Magic Eden 。 自那之後， Phantom 的龍頭地位就不可撼動。即使是 2023 年的熊市， Phantom 仍在 Solana 交易市場上佔據著重要的位置，其上的交易筆數超過 1.7 億筆。在這期間， Phantom 還完成了一個重要戰略的推進，進軍 Polygon 和以太坊。在比特幣生態火熱的時期， Phantom 也緊跟著繼承了比特幣網路。去年年底，比特幣銘文市場及錢包供應商 Unisat 宣布已支持 Phantom 錢包接入。 時間拉回到今年， Solana 再度回歸加密社區的中心， Phantom 也表現亮眼。一個月前， Phantom 成為 App Store 實用工具類別中下載次數第三多的免費應用程序，僅次於 Google Chrome 和 Google 搜索。 背靠 CEX ，打造閉環生態 2022 年 9 月， Solana 開發框架 Anchor 的開發商 Coral 宣布完成 2000 萬美元融資， FTX Ventures 和 Jump Crypto 領投， Multicoin Capital 、 Anagram 、 K5 Global 和其他戰略投資者等參投。該公司推出了一款通過「可執行 NFT （x NFT ）」提供加密原生體驗的互動式錢包產品，即 Backpack 。 但 Backpack 的發展隨著 FTX 暴雷而停步，直到去年年 10 月， Backpack 宣布推出自己的交易平台 Backpack Exchange ，該交易平台獲得了迪拜虛擬資產監管局頒發的 VASP 許可證。 Backpack 在推出之初就明確釋放了空投預期，今年 2 月， Backpack 在官推宣布 Backpack Exchange 的 24 小時交易額超過 10 億美元。同時， Backpack Exchange 上 SOL / USDC 24 小時交易額超過了 Binance ，達到 8 億美元。這也為 Backpack 錢包帶來了大量用戶。 除了背靠 CEX 資源外。 Backpack 的特點還在於其是專為 xNFT 設計的錢包， xNFT 是 Solana 區塊鏈上的一種代幣標準，代表對可執行代幣化代碼的使用的所有權。基於此， Backpack 可以將傳統錢包的功能與錢包本身支持和運行去中心化應用程序 ( dApp ) 的能力結合在一起。這些應用又與交易平台互相促進，讓 Backpack 錢包 除此之外， Backpack 也是目前 Solana 錢包中唯一支持用戶自定義 RPC 節點的錢包。用戶可以付費購買 RPC 並添加進 Backpack ，這也被認為是 Solana 上搶先交易最重要的一步。 Solana 錢包的新機會在哪兒？ 新錢包項目可選擇的差異化方向有哪些？目前來看，其他選手只能去找那些龍頭項目不願意嘗試的方向，縮小用戶規模，如專註嵌入式場景、服務企業級用戶等垂直方向。在這些小市場里尋找空間，先生存下來。 嵌入式場景 除了 DEX 交易之外，錢包的另一個重要使用場景是 dapps ，但現在這個場景下的機會正在被逐漸擠壓。許多去中心化應用開始傾向於垂直整合錢包功能。以 Friend . Tech 及其分支的最近崛起為例，為了為新用戶摒除助記詞要求， Friend . Tech 整合了利用 Privy 基礎設施的嵌入式錢包。 分析師 MICHAELLWY 認為，這種趨勢將錢包範式從「一個錢包適用於所有 dapp s 」轉變為「每個 dapp 一個錢包」。用戶可能不再使用單一應用程序管理資產，而是可能擁有多個地址和餘額，用於各種使用的 dapp s ，這挑戰了「胖錢包」的理論，暗示著更分散的錢包生態系統。 但正如傳統互聯網市場曾經經歷的那樣，真正有潛力價值的后發項目，最後往往會被已經具有規模效應的龍頭項目收購。一個月前， Phantom 收購了由 a16 z 和 Galaxy Digital 等知名投資者支持的錢包即服務平台 Bitski ， Bitski 的團隊（包括其聯合創始人）將加入 Phantom ，並擴大其目前超過 80 人的團隊。作為 Bitski 收購的一部分， Phantom 計劃將嵌入式錢包引入 Solana ，以提供類似於 web2 的輕鬆入門體驗。 開發者導向 如果你搜索「 Solana 錢包推薦」，在 Phantom 、 Backpack 之後往往會被提到的錢包項目是 Solflare ，這是該團隊在 2020 年底打造的錢包產品， Solfare 是比 Phantom 還早推出的的 Solana 錢包，其能夠運營至今的優勢之一，在於 Solflare 對社區治理和開發者導向的看重。 Solflare 的開源平台允許用戶積极參与錢包的開發和改進，例如協議升級和功能添加，相比於其他錢包， Solflare 更強調去中心化和社區治理，對於那些重視透明度的用戶來說是一個有吸引力的選擇。 今年 2 月， Solfare 在 JUP 空投時遇到了流量激增的問題，有 30% 的 Solflare 用戶的使用過程出現性能體驗下降的情況， Solflare 創始人 Vidor 特地發表長文解釋此次問題的具體過程以及未來採取的改進措施。這次回應為 Solflare 贏的了社區的好感和認同。 企業級應用 6 月 10 日，基於 Solana 的多簽協議 Squads 完成 1000 萬美元 A 輪融資， Electric Capital 領投， Coinbase Ventures 、 Placeholder VC 、 RockawayX 、 L1 Digital 和 Helius 聯合創始人兼首席執行官兼 Odyssey Ventures 創始人 Mert Mumtaz 也參與了此輪融資。 此次融資用於推出其零售錢包應用程序 Fuse 。這是一款旨在為 Solana 生態系統中的用戶提供安全性和可編程性的新錢包。在 Squads 創始人 Stepan Simkin 在接受採訪時表示， Fuse 無意與 Phantom 或 Backpack 等現有錢包競爭，而是專註於為智能賬戶提供先進的安全功能，例如雙因素身份驗證、恢復密鑰和支出限制。 與很多項目會選擇的「新手友好」不同， Fuse 專為已經使用 Ledger 等硬體錢包的具有安全意識的用戶而設計，旨在通過利用 Apple 的安全模型和生物識別驗證來提供更安全的錢包體驗。 Stepan Simkin 對 Fuse 的產品定位十分清晰，他提供了非常具體的使用場景，包括可編程的自動化交易、以及將資金鎖定在定時金庫，為用戶提供「鑽石手」。 在盈利模式上， Fuse 也與其他錢包不同， Fuse 的盈收渠道包括智能賬戶的訂閱費和部署費，賬戶創建費為 0.05 SOL ，每筆交易的抽成為 0.2%（ Squads Pro 訂閱者為 0%）。 Squads Pro 訂閱費用為每月 399 美元，也可使用 Squads Validator 質押至少 1000 SOL 來訪問高級功能。 Web2 友好 就在上周， Solana 加密錢包初創公司 TipLink 推出了一款名為 TipLink 錢包適配器的產品， TipLink 的 slogan 為「最簡單的錢包」，可以為 Web3 新用戶提供無需錢包瀏覽器擴展的服務。該產品鏈接到用戶的谷歌賬戶，避免了設置複雜錢包的需求。 TipLink 還推出了 Pro 服務，幫助開發者通過鏈接向數百或數千用戶分發加密貨幣。 通過 TipLink ，只需要資產發送者連接到 Solana 錢包並通過存入他們想要發送的 Token 或 NFT 來創建 TipLink ，然後他們可以複製 TipLink URL 或生成二維碼並將其發送給任何人。接收者不必擁有加密錢包，甚至可以通過 Gmail 登錄接收 Token 。憑藉其新推出的 API ， TipLink 允許開發人員和公司存放數字資產並為其用戶創建 TipLink 。 2023 年 2 月， TipLink 完成了 600 萬美元種子輪融資，該輪融資由紅杉資本和 Multicoin Capital 共同領投， Solana Ventures 、 Circle Ventures 、 Paxos 和其他公司參投，包括 Vinny Lingham 和 Sarah Guo 在內的天使投資人也支持了這輪融資。 錢包之外，「流量入口」紅利仍在 綜上所述，留給 Solana 錢包新選手的空間並不多。 Phantom 和 Backpack 的地位更是難以撼動。但 Solana 的火熱有目共睹，後來者真的沒機會分享大量新用戶的入場蛋糕了嗎？在結尾部分，我們聊聊「用戶友好」和「交易速度快」這兩個常被 Solana 錢包提起的標籤。 理論上說，在大量新用戶湧入 Web3 的情況下，「用戶友好」這個方向會對新錢包選手友好一些。但事實卻並不如此，如果一個錢包只有流暢易用的界面，即使它比 Phantom 的使用門檻更低，也很難成功。畢竟錢包開發的速度可能比不上 KOL 自發傳播的速度，在 Solana 上掀起 meme 熱潮的這段時間裡， Youtube 上已經出現了數不清的「 Phantom 教程」。 即使是將「使用門檻低」作為亮點的 TipLink ，也綁定了「企業級應用」這個特點，在使用場景上考慮了開發者的需求，這個使用場景已經被縮小了很多。 但並不意味著「用戶友好」就消失了。 Solana 生態 Meme 幣發行平台 pump . fun 在短短几個月的時間裡吸引了數量龐大的用戶，累計收入突破 4000 萬美元。就在前日， pump . fun 在的 24 小時收入達到了 131 萬美元，僅次於以太坊的 361 萬美元。 而在交易速度上，在本就交易便捷、手續費低的 Solana 生態中，更快的「交易速度」很重要，但從用戶心理角度出發，更需要更快的「發現有利交易的速度」。 順著這個邏輯回顧，不難理解在這輪最耀眼的兩個 Solana 生態 meme 幣 BOME 、 SLERF 的出圈過程中， Solana 生態的 tg bot 承接了巨大的紅利。錢包的主要盈利渠道，與 bot 的唯一盈利渠道都是交易額的抽水，但 bot 的抽成普遍比錢包高，比如 BONK bot 對每筆交易收取 1% 的費用，一些勝率高的 bot 抽水額度更高，而 Phantom 的額度則為 0.875%。在 meme 熱期間，各類 bot 的 24 小時收益總和超過了 533 萬美元， BOT 的宕機甚至會對幣價產生影響。 回到主題上來，錢包市場的盈利機會在於對交易通道的把控，從這個角度上說，只要新用戶不斷湧入，錢包市場永遠都存在增量機會。除了不能改變的先發優勢、資源優勢之外， Phantom 的重要節點離不開對 NFT 資產交易需求的把握， Backpack 則靠空投預期吸引了大量初始啟動用戶， pump . fun 、各類交易 bot 的大放異彩則來自對 meme 熱潮之下、用戶需求的精準理解。這些項目的營收渠道在於交易，但交易只是一個環節，交易場景、敘事周期是所有入局者都需要思考的命題。 WEEX唯客交易所官網：weex.com