WEEX 唯客博客， 《The Harvest》 — — Camille Pissarro 導語： 美聯儲主席鮑威爾暗示短期內不太可能加息，全球風險資產市場出現普漲行情。另外，隨著美國非農數據低於預期，或讓美聯儲降息道路從漫步轉為衝刺，將促使股市、加密貨幣和債券大漲，美元、黃金和原油走弱。 1、投融資觀察 上周，加密市場共發生32筆投融資事件，環比上升10.34%，資金總規模1.5億美元，環比下降27.18%： DeFi方面公布9起投融資，其中RWA公司 Securitize 宣布成功完成4700萬美元戰略融資，貝萊德領投；Ironlight 則完成1200萬美元融資，大部分投資則來自於華爾街背景的個人投資者； CeFi領域公布1起融資，散戶合約交易平台 LazyBear宣布完成400萬枚USDT戰略融資，參與的投資者和戰略合作夥伴包括 Gogeko Labs、DWF Labs等； GameFi賽道公布6起投融資，其中瑞典遊戲工作室 Patriots Division為Web3 遊戲Shadow War籌集500萬美元； 基礎設施與工具賽道公布5起投融資，其中模塊化流動性協議 Mitosis 宣布完成700萬美元融資，Amber Group與Foresight Ventures領投； AI相關領域公布1起投融資，Web3 開發者平台 Airstack 完成 400 萬美元種子輪融資，Red Beard Ventures 領投； 其他Web3/加密應用公布7起融資，其中Web3 內容發布平台 Paragraph 完成 500 萬美元融資，USV、Coinbase Ventures 參投； 從環比數據看，上周加密貨幣市場投融筆數有所上升，但資金總規模顯著下滑，市場熱度押注 RWA、GameFi 和 Web3 領域；在VC中，本周明顯活躍機構為貝萊德、Electric Capital，主要聚焦資管和 SocialFi 領域。 另據Rootdata數據，4月份加密市場總融資額為10.25億美元，3月的10.94億美元環比下降6.3%，融資數量環比下降10.5%。以賽道融資總額來看，前三的賽道分別是CeFi、DeFi和工具&信息服務。 關於Securitize Securitize 本身是一家數字資產證券公司，其使命是為股東提供投資和交易另類投資的機會，並為公司籌集資金、管理股東並為股東提供潛在的流動性。 Securitize 開創了一個完全數字化的一體化RWA平台，用於發行、管理和交易數字資產證券，符合美國現有的監管框架，擁有超過 120 萬投資者和 3,000 家企業的社區。 關於Ironlight Ironlight 由 Rob McGrath 和 Matt Celebuski 創立，旨在將房地產、自然資源、美術、公共基礎設施和私募股權等通常缺乏流動性的私人證券代幣化，其目標是成為一個受美 SEC 監管的代幣化RWA市場。 關於Kiosk SocialFi 項目 Kiosk 是一個 Farcaster 客戶端，可以幫助創作者能夠在應用內建立一個從0到1的社區。創作者們可以與社交圖譜分享媒體豐富的想法，使其可作為 NFT 鑄造，在渠道中聚集志同道合的收藏家和合作者，建立自定義渠道經濟，例如小費和分銷，並與社區他們聊天 — — 所有這些都在Kiosk應用程序中完成。 2、行業數據 連續7日凈流出后，美國BTC現貨ETF首次凈流入 SoSoValue 數據：美國東部時間 5月3日，BTC現貨ETF總凈流入 3.78 億美元，為過去7日凈流出后首次凈流入，其中，富達（Fidelity） FBTC，單日凈流入最高，為 1.03 億美元，目前 FBTC歷史總凈流入達 80.30 億美元。 美國BTC現貨ETF上市后，其趨勢一直與行情動態正相關，隨著ETF正向凈流入，近幾日的行情趨勢也開始出現小幅反彈回升。另外，後續一周ETF凈流入趨勢大概率加強，但GBTC凈流入數值依然不高，繼續流入規模可能不大。 目前，BTC 現貨 ETF 總資產凈值為 510.21 億美元，ETF 凈資產比率（市值較比特幣總市值佔比）達 4.12%，歷史累計凈流入已達 115.61 億美元。 香港ETF資管規模超20億港元，但不及預期 香港交易所官方數據：截至5月3日收市，華夏、嘉實、博時HashKey三家香港現貨虛擬資產ETF上市首周資管規模達到了21.3069億港元（約2.55億美元），是虛擬資產期貨ETF約11.92億港元資產管理規模的近兩倍，其中： BTC現貨ETF總交易額2,751萬美元，BTC現貨持有總量4,220枚BTC，總凈資產2.5億美元； ETH現貨ETF總交易額492萬美元，ETH現貨持有總量16,280枚ETF，總凈資產4,852萬美元； 這一數據與香港ETF獲批后的市場預期有明顯偏差，但對比加拿大ETF和英國ETN等數據則顯得相對合理，我們需要更理性的看待和評估香港的市場規模和影響力，並持續關注其政策動態。 香港現貨ETF數據： 博時HashKey比特幣ETF資管規模為4.4722億港元，以太幣ETF資管規模為9082萬港元； 嘉實比特幣ETF資管規模為4.4939億港元，以太幣ETF資管規模為 8987萬港元； 華夏比特幣ETF資管規模為 9.0449億港元，以太幣ETF資管規模為1.489億港元，總額已超過10億港元； 香港期貨ETF數據： 三星BTC期貨ETF資管規模約為1.3512億港元； 南方東英比特幣ETF約為8.489億港元； 南方東英方以太幣ETF約為2.0806億港元； ETH穩定幣交易量打破月度紀錄 據The Block報道：過去3個月，ETH上穩定幣的月交易量持續增長，並在4月份創月度交易量新高。其中，FDUSD更是創下最佳月度記錄。 事實上，這一數據的貢獻很多來自於DAI在MEV交易中的閃貸使用，大量DAI在單次交易中鑄造並返還，大大拉升了DAI的交易量數據，但即便排除閃貸，穩定幣交易量仍表現出色，側面說明了ETH生態應用的活躍正在穩步上升。 關於DAI的交易數據： 根據The Block的數據，DAI在四月份的交易量高達6360億美元，占以太坊穩定幣總鏈上交易量的主要部分，當月總交易量接近1.2萬億美元。與三月份相比，DAI在四月份的交易量增長了三倍多。 同時，DAI的供應量也自3月7日起增長約10億美元，使當前總供應量達到54.4億。儘管其他穩定幣交易量也有所增加，但DAI在總穩定幣供應量中的份額在此期間略有上升。 特斯拉新增DOGE支付，DOGE漲幅超20% 特斯拉網站信息：其部分產品支持使用Dogecoin支付，此類產品將在訂單按鈕旁邊顯示Dogecoin符號，買家只需Dogecoin轉移到特斯拉Dogecoin錢包並付款即可。此消息傳出后，據CoinGecko數據，DOGE飆升超過 20%，突破了 0.168 美元的水平，目前報價$0.162。 雖然特斯拉開放Dogecoin支付籌備已久，但這次落地實施依然代表了加密行業與傳統市場的進一步融合，通過特斯拉的全球影響力，讓更多人開始感知並接觸到加密資產。 據Wayback Machine回溯，該特斯拉官網「付款、結賬和定價」頁面最近一次快照發生在今年2月28日，而Dogecoin常見問題解答頁面在2022年1月便已經存在。 另外，特斯拉官網目前支持使用Dogecoin購買的商品並不包含特斯拉汽車，而主要是服飾、玩具等小型周邊產品，比如兒童電動四輪車、帽子、不鏽鋼口哨和紀念款皮帶扣等，且這些商品都沒有在中國官方渠道銷售。 3、VC持倉 備註：以上數據來源https://platform.arkhamintelligence.com/，統計時間：2024年05月06日18:00(UTC+8)。 4、本周關注 5月7日 FOMC票委、里奇蒙德聯儲主席巴爾金就經濟前景發表講話； FOMC永久票委、紐約聯儲主席威廉姆斯發表講話； 基於 OP Stack 構建的 L2 網路Mode推出治理代幣 MODE，總供應量為 100 億枚； 由TRON 聯合 HTX DAO、BitTorrent Chain 和 JustLend DAO 舉辦的黑客松提交階段持續至5月7日； UTXO Management 主辦的 Bitcoin Devcon 於5月7日至8日在香港科技園舉辦； 5月8日 美國當周EIA原油庫存數據； 美聯儲副主席傑斐遜就經濟發表講話； FT Crypto & Digital Assets Summit 峰會； 5月9日 美國當周申請失業金人數； 英國央行利率調整決定公布； 比特幣峰會 (Bitcoin Asia) 於 5 月 9 日至 10 日在香港舉辦； 5月10日 美國一年期通脹率預期； 美國密歇根大學消費者信心指數； 美聯儲理事鮑曼就金融穩定風險發表講話； EigenLayer 擬於5月10日開啟代幣申領，根據 2024年3月15日活動快照，發放 5% 代幣供應量； Biconomy向BICO質押者空投ARB，申領將於本日截止； Kraken 將在愛爾蘭和比利時市場下架隱私幣 Monero（XMR），5月10日起停止接受存款； 5月11日 美聯儲理事巴爾發表講話； 中國4月CPI年率公布； Moonbeam（GLMR）將解鎖約 304 萬枚代幣，價值約 92 萬美元，占流通量的 0.35%； 5月12日 去中心化GPU雲基礎設施 Aethir 空投活動 Aethir Cloud Drop 持續至 5 月 12 日結束； Jupiter LFG Launchpad 第二期項目 UpRock 擬於5月12日啟動聲望證明及TGE事件； 5、結語 上周，加密市場雖然出現局部震蕩，但投融資活動的增加則顯示出行業內部的活力和長期增長潛力，尤其投資者對於RWA、GameFi和Web3領域的關注增強，讓這些領域有可能成為新的市場增長點；同時，BTC和ETH的ETF表現，以及特斯拉支持DOGE支付，都說明了加密資產在更廣泛的金融和消費市場中，正在被越來越多的感知和接受。 本周，美國EIA原油庫存數據和一年期通脹率預期，英國央行利率調整決定，以及中國CPI年率數據價格陸續公布，它們有可能對後續市場行情走向產生較大影響；而隨著美聯儲減緩縮錶速度，雖然通脹隱憂仍在，市場流動性的改善將會逐漸呈現，如果沒有極端利空的時間出現，預計整個市場將進入估值修復階段。 當前的市場，仍然面臨許多不確定因素，但長期來看，隨著宏觀面的改善和利好趨向，以及主流市場接受度的提升，加密市場的潛力將會進一步釋放，開啟新一輪的行情。 備註：以上所有觀點僅供參考，不作為投資建議。如果異議，歡迎聯繫指正。 關注並加入MIIX Captial社區，了解更多前沿信息 Twitter CN：https://twitter.com/MIIXCapital_CN Telegram CN：https://t.me/MIIXCapitalcn 加入MIIX Capital團隊：hr@miixcapital.com 在招崗位：投研分析師 /運營經理 /視覺設計師。 WEEX唯客交易所官網：weex.com
